Tech Daily Brief

카운터포인트리서치가 공개한 2026년 2분기 HBM 매출 점유율에서 **SK하이닉스 50%, 삼성전자 33%, 마이크론 18%**로 집계됐습니다. 삼성은 1분기 21%에서 한 분기 만에 12%p 상승했고, SK하이닉스는 전년 동기 64%에서 50%로 내려왔습니다.

전체 DRAM에서는 삼성전자가 38%로 1위, SK하이닉스 25%, Micron 24%, CXMT 10%였습니다. 특히 CXMT는 전년 동기 4%에서 두 배 이상 올라 중국 DRAM의 존재감도 빠르게 커지고 있습니다.

핵심은 HBM4입니다. 카운터포인트는 현재 HBM 매출 대부분이 여전히 HBM3E에서 발생하지만, 하반기부터 HBM4 출하가 본격화되며 삼성이 추가 점유율을 확보할 것으로 전망했습니다.

HBM4는 단순히 DRAM stack만 발전하는 게 아닙니다.

$$\text{HBM4} = \text{DRAM dies} + \text{TSV} + \text{base die} + \text{advanced packaging} + \text{ultra-wide I/O}$$

특히 custom base die와 GPU/ASIC 쪽 인터페이스가 중요해지면서 메모리 공정 + logic/foundry + package + PHY의 경계가 흐려지고 있습니다.

OpenAI는 9월 3일 GPT‑6 Astra를 공식 공개했습니다. 아직 제한된 조직부터 순차 rollout 중이지만 API 모델 자체는 release note와 developer 문서에 올라왔습니다.

Astra는 reasoning·coding·computer use·research·문서 작업을 한 장기 workflow로 연결하는 모델로 설계됐습니다. 특히 API 변화가 눈에 띕니다.

• tool calling은 Responses API 사용 권장
• temperature, top_p, logprobs 미지원
• none reasoning effort 미지원
• async tool calling
• 장시간 agent 작업 중 misalignment monitoring

이 포함됩니다.

특히 async tool calling이 중요합니다. 기존 agent loop가

$$\text{LLM} \rightarrow \text{tool} \rightarrow \text{wait} \rightarrow \text{LLM}$$

이었다면 이제는 여러 tool operation을 병렬·비동기로 처리하면서 agent가 계속 작업할 수 있습니다.

대형 repo나 리서치 작업에서는 실제 latency가

$$T_{total} = T_{reasoning} + \sum T_{tool\ wait}$$

인데, tool wait를 병렬화하면 전체 wall-clock time을 크게 줄일 수 있습니다.

OpenAI는 또 agent가 사용자 의도를 잘못 해석했을 가능성을 별도 monitoring으로 탐지해 작업을 일시 중지하거나 review를 요청할 수 있다고 밝혔습니다.

OPEC+가 9월 6일 회의에서 10월 생산정책을 그대로 유지하기로 결정했습니다. 지난달까지 이어지던 증산 사이클을 사실상 멈춘 셈입니다.

더 중요한 건 OPEC+가 실제 물리적 공급시장에 행사하는 영향력이 약해졌다는 점입니다. 이란전쟁과 호르무즈 해협 문제 때문에 생산 목표를 올려도 실제 원유가 시장에 도달하지 못하는 상황이 이어지고 있습니다.

이번 회의 이후 핵심 쟁점은 2027년 생산 baseline과 quota 재설정으로 넘어갑니다.

시장 연결은 다시 익숙한 구조입니다.

$$\text{Oil}\uparrow \rightarrow \text{Inflation expectation}\uparrow \rightarrow \text{Yield}\uparrow \rightarrow \text{Discount rate}\uparrow$$

그래서 AI 기업의 실적이 좋아도 기술주 valuation에는 계속 압박이 될 수 있습니다.

지난 금요일에는 강한 미국 고용지표 때문에 Fed 인상 기대가 올라가면서 주요 지수는 약세였지만, 반도체주는 상대적으로 강했습니다. 즉 현재 시장은 여전히

$$\boxed{\text{AI earnings strength}} \quad \text{vs} \quad \boxed{\text{Oil + rates}}$$

의 싸움입니다.

---

9월 6일 Scientific Reports에 공개된 **“A single passive terahertz metasurface implementing eight Boolean logic gates through polarization multiplexing”**이 오늘 연구 픽입니다.

연구진은 1 THz에서 하나의 passive transmissive metasurface로

• OR
• AND
• XOR
• BUFFER
• NOR
• NAND
• XNOR
• NOT

총 8개 Boolean logic operation을 구현했습니다.

핵심 아이디어는 polarization multiplexing입니다.

두 개의 직교 선형편광을 각각 별도의 연산 channel로 사용합니다.

$$E_x \rightarrow \text{logic profile A}$$

$$E_y \rightarrow \text{logic profile B}$$

그리고 $45^\circ$ linear polarization을 넣으면 두 채널이 동시에 동작해 gate와 complement gate를 동시에 계산할 수 있습니다.

소자는 gold-on-polyimide 구조이며, crossed resonant arm의 $L_x,L_y$를 따로 조절해 x/y polarization의 transmission phase를 독립적으로 설계합니다.

전체 aperture는

$$16\lambda_0 \times 16\lambda_0$$

이고 28개의 모든 gate/input 조합에 대해 full-wave simulation에서 올바른 output routing을 확인했습니다.

평균 detector contrast는

$$13.22\ \mathrm{dB}$$

최소값도

$$5.88\ \mathrm{dB}$$

였습니다.

Foxconn이 9월 5일 공개한 전망에서 3분기 실적이 시장 예상보다 좋을 것이라고 밝혔습니다. 핵심 이유는 AI 관련 제품 수요입니다.

8월 매출은

$$T\$921.8\text{ billion}$$

약 291.5억 달러로 전년 대비

$$+51.98\%$$

늘었고, 역대 8월 최고치였습니다. 두 달 연속 9,000억 대만달러를 넘겼습니다.

Foxconn은 NVIDIA의 주요 AI 서버 제조사이기 때문에 이 데이터는 꽤 의미가 있습니다.

NVIDIA 매출이 “GPU가 팔렸는가”를 보여준다면 Foxconn은 그 GPU가 실제로

$$\text{GPU} + \text{HBM} + \text{NIC} + \text{Power} + \text{Cooling} + \text{Rack}$$

형태의 실물 서버 시스템으로 조립되고 있는지를 보여주는 downstream indicator에 가깝습니다.